בעלי השליטה בשופרסל ביטלו את התוכנית לפיצול והנפקת פעילות הנדל"ן
האחים אמיר ביטלו את התוכנית של קודמיהם - איציק אברכהן ואורי וטרמן, שכללה בשלב הראשון את העברת המרכזים הלוגיסטיים של הרשת לחברה הבת שופרסל נדל"ן; החברה תמשיך לפתח את זרוע הנדל"ן כחלק אינטגרלי, לאחר שהפחיתה משמעותית את חובה ואינה נזקקת למזומנים נוספים
האחים יוסי ושלומי אמיר, בעלי השליטה (24.9%) בשופרסל, ביטלו את התוכנית של ההנהלה הקודמת לפיצול והנפקת פעילות הנדל"ן של החברה.
התוכנית, שגובשה על ידי היו"ר לשעבר איציק אברכהן והמנכ"ל לשעבר אורי וטרמן, כללה בשלב הראשון את תכנון העברת המרכזים הלוגיסטיים של הרשת לחברת שופרסל נדל"ן, שתפעל כחברה בת נפרדת, כהכנה להנפקתה בנפרד מהחברה האם.
שופרסל דיווחה למשקיעים כי היא רואה בנדל"ן שלה מנוע צמיחה מרכזי לצד פעילות הקמעונאות, ולכן תפעל לפיתוח והרחבת פעילות זו.
החברה הודיעה כי היא מפסיקה את בחינת המהלכים הפיננסיים בשופרסל נדל"ן, לרבות בהון ובחוב, ומבטלת את ההחלטה העקרונית להקצאת חוב נוסף מעבר למה שתוכנן במסגרת שינוי המבנה.
ההחלטה על ביטול הפיצול התקבלה בדירקטוריון החברה שנה לאחר שהאחים אמיר רכשו את השליטה, במהלכה צמצמו את חובות שופרסל מכ-1.2 מיליארד שקל לכ-200 אלף שקל בנובמבר האחרון – סכום שניתן להניח שכבר הוחזר במלואו.
במקביל, שופרסל פועלת להקים חברת ניהול תחת שופרסל נדל"ן, בניהולו של עמיחי פינקלשטיין, שתנהל את הנכסים וההתקשרויות מול השוכרים, בדומה למודל הפעולה של חברות נדל"ן גדולות.
החלטת בעלי השליטה לבטל את הפיצול מתבססת על תפיסתם לפיה יש לחזק את זרוע הנדל"ן בתוך החברה, וכן על העובדה שמאז יישום תוכנית ההתייעלות שביצעו, לצד העלאות מחירים, רווחיות שופרסל זינקה והיא אינה זקוקה עוד להנפקת פעילות הנדל"ן כמקור למזומנים.
התוכנית המקורית של ההנהלה הקודמת נועדה להפריד בין פעילות הנדל"ן המניב לבין פעילות הקמעונאות, במטרה לייצר מיקוד עסקי ולמקסם את ערך הנכסים. עם זאת, המהלך נבע בעיקר מהצורך להקל על שופרסל בתקופה בה התמודדה עם חוב גבוה שהעיב על תוצאותיה.
ההסכם המקורי שאושר בדירקטוריון כלל את העברת מרלו"ג ראשון לציון (כולל מטה החברה והסניף הצמוד), מרלו"ג שוהם ו-25% מהזכויות במרלו"ג מודיעין לשופרסל נדל"ן, יחד עם החוב הנלווה, תחת פטור ממס בכפוף לאישור רשות המסים.
מהלך זה היה אמור להגדיל את שווי נכסי שופרסל נדל"ן מ-3.4 מיליארד שקל ל-4.7 מיליארד שקל. בתמורה, שופרסל נדל"ן הייתה אמורה להקצות לשופרסל הקמעונאית מניות.
כעת, החברה משכה את הבקשה להחלטה מקדמית שהגישה לרשות המסים בנוגע לשינוי המבני, מה שהוביל לכך שהתנאי המתלה שנקבע בעסקה לא התקיים והיא פקעה לפני השלמתה.
