נכנעה למכסים של טראמפ: פוקסקון תגדיל את הייצור בארה"ב
חברת הקבלן הגדולה בעולם לייצור מכשירי אלקטרוניקה, ובראשם אייפונים, מסרה הודאה ציבורית נדירה לגבי השיבושים שגרמה מדיניות הסחר של הנשיא. החברה המייצרת בעיקר בסין אך גם בהודו ובמקסיקו, צופה "יותר ויותר ייצור בארה"ב"
הכרזות הממשל האמריקאי על השתת מכסים גרמו ל"כאב ראש רציני" לחברות הטכנולוגיה, בהן יצרנית האייפונים אפל וספקית מחשוב הענן אמזון - כך לפי שותפת הייצור שלהן פוקסקון. ביום שישי האחרון פרסמה החברה שבסיסה בטייוואן הודאה ציבורית נדירה לגבי השיבושים שגרמה מדיניות המסחר הבלתי צפויה של נשיא ארצות הברית דונלד טראמפ.
"נושא המכסים עושה למנכ"לים של הלקוחות שלנו כאב ראש רציני כרגע", אמר מנכ"ל פוקסקון יאנג ליו בשיחה עם משקיעים עם פרסום דו"חות הרבעון הרביעי ושנת 2024. "בהתחשב בגישה שאנחנו רואים שהממשל האמריקאי נוקט כלפי מכסים, קשה מאוד לחזות כיצד יתפתחו הדברים בשנה הקרובה. כך שאנחנו יכולים רק להתרכז בביצוע הדברים שאנחנו יכולים לשלוט בהם על הצד הטוב ביותר".
לדבריו, "בזה אחר זה" מגבשים לקוחות החברה תוכניות לשיתופי פעולה עם פוקסקון לגבי ייצור בארצות הברית. עם זאת, הוא סירב לספק פרטים, מכיוון שלטענתו לא מדובר עדיין בתוכניות סופיות, ורק הדגיש כי צפוי "יותר ויותר" ייצור בארצות הברית.
פוקסקון, חברת הקבלן הגדולה ביותר של יצרניות מכשירי האלקטרוניקה, מרכיבה את מרבית מכשירי האייפון עבור אפל. החברה מרכיבה גם מגוון רחב של מכשירים אלקטרוניים אחרים, כולל מחשבים ניידים, שרתים, רובוטים, ציוד רפואי ורכבים חשמליים.
חלק הארי של הייצור נמצא בסין, שעל מוצרי היצוא שלה לארצות הברית הושתו לאחרונה מכסים נוספים בגובה 10%, כך שגם פוקסקון עצמה מושפעת מהניסיונות הללו של הממשל האמריקאי להעביר יותר ייצור חזרה למדינה. חלקים נרחבים נוספים של הייצור נמצאים בווייטנאם ובהודו, שגם הן קרוב לוודאי ייהפכו יעד למכסי הגומלין המתוכננים של טראמפ. בנוסף, פוקסקון מקימה בימים אלה מפעל במקסיקו שלהגדרתה יהיה המפעל הגדול בעולם לייצור שבבי בלאקוול של אנבידיה, וטראמפ כבר השית מכס של 25% על יצוא ממקסיקו לארצות הברית.
בכל זאת, לפי תחזיות החברה, חטיבת מוצרי המידע והתקשורת שלה, שמתמקדת בעיקר בייצור עבור אפל, תשמור על ביצועים יציבים השנה. "אבל תחת אי־הוודאות הנוגעת למתיחות גיאופוליטית ומכסים, הייצור יעמוד בפני אתגרים והביקוש עלול להיפגע", הוסיף ליו, שציין כי החברה תעבוד בשיתוף פעולה הדוק עם הלקוחות כדי להתאים את דריסת הרגל העולמית שלה.
לעומת זאת, לגבי שרתי ה־AI שהיא מרכיבה, פוקסקון סיפקה תחזית חיובית. עבור הרבעון הרביעי של 2024 דיווחה החברה על זינוק של 78% בחטיבת הרכבת השרתים לעומת התקופה המקבילה שנה קודם לכן, כאשר התחזית היא להכפלת ההכנסות משרתי הבינה המלאכותית ברבעון הנוכחי.
ליו ציין עוד, כי הוא איננו שותף לחששות לפיהם ספקיות מחשוב הענן יקצצו השנה בהוצאות. לדבריו, ההצלחה של חברת הבינה המלאכותית הסינית דיפסיק בפיתוח מודל שפה גדול על אף השקעה נמוכה יותר בחומרה, צפויה לעודד מספר גדול יותר של חברות בינוניות לפתח מודלי שפה גדולים משל עצמן, ובכך הן יגדילו אף יותר את הביקושים לשרתים.
לפי הודעת החברה, צמיחה חזקה עבור מוצרי ענן ורשתות תקשורת תוביל לכך שהם יהוו כמחצית מהכנסות החברה השנה ויעקפו את חטיבת מוצרי האלקטרוניקה, שמאופיינת בשולי רווח נמוכים עבור פעילות הרכבת הסמארטפונים.
פוקסקון החמיצה את התחזיות ודיווחה על ירידה של 13% ברווח הנקי ברבעון הרביעי לעומת שנה קודם לכן. הרווח עמד על 1.4 מיליארד דולר עבור שלושת החודשים עד סוף דצמבר, אך מרבית ההתכווצות נבעה מירידה בהכנסה שאינה תפעולית, זאת בעוד הרווח התפעולי טיפס ב־32%.
לא רק אייפונים: פוקסקון תייצר איירפודס במפעל בהודו
האוזניות, שיהיו מיועדות לייצוא, יצטרפו לאייפונים שענקית הטכנולוגיה כבר מייצרת במדינה. בשנה שעברה יוצרו בהודו כ־14% ממכשירי האייפון, כאשר לפי הערכות אנליסטים הנתח יתרחב לכ־26%־30% עד 2027.
ההחלטה מגיעה על רקע חששות כי אפל תקצץ בהיקף הייצור במדינה, זאת בשל מכסי הגומלין שנשיא ארצות הברית דונלד טראמפ מתכוון להשית על הודו החל ב־2 באפריל, ולאחר שאפל הכריזה על השקעה של 500 מיליארד דולר בארבע השנים הבאות במתקני ייצור בארצות הברית. פוקסקון אישרה את הקמת המפעל בהודו באוגוסט 2023 בהשקעה של 400 מיליון דולר.
אפל מחזיקה בנתח השק הגדול ביותר בתחום האוזניות האלחוטיות (TWS). לפי חברת המחקר קנליס, נכון ל־2024 היא חלשה על נתח שוק של 23.1%, כמעט פי 3 לעומת המתחרה סמסונג המדורגת שנייה עם 8.5%.
לפי איגוד הסלולר והאלקטרוניקה ההודי (ICEA), הודו משיתה מס יבוא בגובה 20% על אוזניות ושעונים חכמים. האיגוד ציין כי הודו תרוויח מביטול המכסים על יבוא המכשירים הללו מארצות הברית. בשנה שעברה רשמה אפל הכנסות שיא של 8 מיליארד דולר בהודו, נתון המשקף 2% בלבד מהשוק הגלובלי שלה.
