נציגות אי.די.בי פתוח: "דסק"ש מוכרת אחזקות בלחץ ובזול"

נציגות מחזיקי האג"ח של אי.די.בי פתוח ממשיכה לפעול נגד החברה, לקראת אסיפת מחזיקי האג"ח מחר. ל"כלכליסט" נודע כי באי הכח של הנציגות, עורכי הדין איל רוזובסקי וגיא גיסין, שיגרו שלשום בערב מכתב לחברה ובו יצאו נגד מימוש מניות החברות־הבנות שמבצעת דיסקונט השקעות (דסק"ש).

דסק"ש הודיעה ביום חמישי כי בכוונתה למכור אחוזים בודדים של אחזקות בחברות־הבנות בהיקף כולל של כ־150 מיליון שקל, כדי להרגיע את נושי החברה שחוששים כי לא תעמוד בתשלומיה הצפויים.

מה דעתך על מניית דיסקונט השקעות:

•  
•  
•  
•  
•  

קנייה חזקה

קנייה

המתן

מכירה

מכירה חזקה

אתמול הודיעה דסק"ש כי מכרה כ־2.8% מהון המניות המונפק של כור תמורת כ־65 מיליון שקל וכן כ־2.6% מנכסים ובנין, תמורת כ־30 מיליון שקל. לדברי דסק"ש, למכירות האמורות לא צפויה להיות השפעה משמעותית על ההון העצמי של דסק"ש. לאחר ביצוע המכירות דסק"ש תחזיק כ־67.3% בכור וכ־76.7% מנכסים ובנין. יצוין כי בזמן הקרוב צפויה דסק"ש למכור מניות נוספות.

דסק"ש היא הנכס העיקרי של אי.די.בי פתוח שמחזיקה ב־74% ממניותיה. לטענת נציגות האג"ח, המימושים נעשים במצב של לחץ ובמחירים זולים ולא ריאליים, שכן מניית סלקום למשל ירדה בכ־30% בשבועות האחרונים.

יציבותה של דסק"ש היא אחת הסיבות המרכזיות להתנגדות שמציגה נציגות אי.די.בי פתוח המורכבת מנציגי יורק, פסגות והפניקס לעסקת בעלי העניין של אי.די.בי פתוח שמבקשת למכור את השליטה בכלל ביטוח לידי כור. הנציגות טוענת כי הדבר הטוב ביותר שכור יכולה לעשות לטובת דסק"ש היא להעביר דיבידנד של 2-1.5 מיליארד שקל לדסק"ש. נגד טענה טוענים מקורבי החברה כי המטרה הכללית במכירת האחזקות היא חיזוקה של אי.די.בי פתוח, מאחר שדסק"ש יציבה כרגע.

במקביל, נציגות אי.די.בי פתוח ספגה מכה מסויימת לאור ההחלטה משלשום של נציגות האג"ח של אי.די.בי אחזקות לחדש את המשא מול החברה בכפוף לתנאים שהעמידה. המו"מ לא חודש אתמול כפי שתוכנן, כנראה מאחר שהחברה לא מילאה אחר התנאים שהתבקשה.

נוחי דנקנר, בעל השליטה באי.די.בי צילום: אוראל כהן

הנציגות שבה חברים נציגי גילעד קרנות פנסיה ותיקות, אקסלנס והראל, דרשה כי יועברו אליה ללא דיחוי הערכות שווי ותזרימי מזומנים של חברות הקבוצה, שהוכנו באופן פנימי על ידי אי.די.בי או בסיוע יועצים חיצוניים, מלוא המידע הנוגע לאופן בו מתכוונת החברה להבטיח ביצוע תשלומי חוב מכל סוג שהוא בכל חברות הקבוצה עד לסוף 2015; תזרים המזומנים החזוי של החברה וכל חברות הבנות המהותיות המבטיח את פרעון התחייבויות החברה לאחר ההסדר ככל שיושג.

הנציגות ביקשה גם לקבל מסמך המפרט את הפתרון המוצע על ידי החברה להסדיר את דרישות הנושים הפיננסיים לרבות, מחזיקי איגרות החוב בחברה־הבת אי.די בי פתוח, שכן הסדרה זו מהותית ליכולתם של מחזיקי האג"ח לשקול הסדר חוב בחברה.

נציגות האג"ח של אי.די.בי פתוח מעדיפה לגשת למהלך משפטי נגד החברה בשבוע הבא ביחד עם נציגות אי.די.בי אחזקות, אולם הבהירה כי תנהג כך בכל מקרה. נציגות אי.די.בי אחזקות נתונה בלחץ הן מצד נציגות אי.די.בי פתוח והן מצד החברה, שכן עליה להחליט אם לנסות להגיע להסדר עם החברה או להסכמות עם נציגות אי.די.בי פתוח על פיצוי שתקבל.

בינתיים נודע כי המהלך של נציגות אי.די.בי פתוח צפוי להיתקל בהתנגדות של הבנקים המממנים של החברה, שככל הידוע מעדיפים מהלכים אחרים לפתרון מצוקת המזומנים. עוד נודע ל"כלכליסט" כי בניגוד לטענות, ג'רמי בלנק וקרן יורק לא מתכוונים לקחת את השליטה באי.די.בי פתוח לידיהם, וכי על פי המתווה שמציעה יורק להסדר באי.די.בי פתוח, תקבל יורק לידיה בהמרת החוב למניות 20%-15% ממניות החברה.