האג"ח של ספנסר החלה להיסחר: המוסדיים הסתערו על הסחורה

בשורות טובות הבוקר (א') לגופים המוסדיים שרכשו את האג"ח של חברת הנדל"ן ספנסר בשבוע שעבר. האג"ח של ספנסר רשמו היום עליות של 5.1% ביום הראשון למסחר בת"א במחזור מסחר חריג של 52 מיליון שקל - המחזור הגבוה ביותר מבין אגרות החוב הקונצרניות.

מבט בלוח העסקאות מראה כי לא מדובר ברכישות קטנות של משקיעים פרטיים, אלא בעסקאות בהיקפים של 100 אלף שקל ומעלה מה שאומר כי סביר שמאחורי הרכישות עומדים גופים מוסדיים. אלו בחרו שלא לקחת חלק בהנפקה בשבוע שעבר מכיוון שלא רצו לחשוף את זהותם על רקע הביקורת השלילית שנשמעה בשוק ההון על תופעת הגיוסים של חברות הנדל"ן האמריקאיות בישראל. בכיר באחד הגופים המוסדיים אמר הבוקר ל"כלכליסט" כי "בסופו של דבר ההיבט הכלכלי תמיד מנצח ולכן האג"ח רושמות עליות למרות שלא זכו לביקושים בהנפקה".

המוסדיים בישראל מממנים נדל"ן ניו יורקי

ההנפקה של ספנסר בשבוע שעבר התחילה ברגל שמאל כאשר בניגוד לציפיות היא זכתה לביקושים של 200 מיליון שקל מתוך סכום מבוקש של 290 מיליון שקל בשלב המוסדי. השלב הציבורי היה מוצלח יותר וזכה לביקושים של 91 מיליון שקל כך שבסך הכל גייסה ספנסר 291 מיליון שקל.

הריבית שנסגרה במכרז עמדה על 6.9% שהינה ריבית המקסימום. היום נסחרות האג"ח בתשואות לפדיון של 6.3%. בימים הקרובים תנסה את מזלה בישראל חברת אולאיר של יואל גולדמן, המבקשת לגייס 400 מיליון שקל באג"ח חדשה המדורגת A2 על ידי מידרוג.