בלעדי לכלכליסט
פסגות מוביל את בעלי האג"ח למהלך תקיף ביפנאוטו של גד זאבי
סירובו של מזרחי טפחות להסדר החוב ביפנאוטו הפר את שלוותם של בעלי האג"ח שפועלים לכינוס אסיפה דחופה שעל סדר יומה העמדת החוב לפירעון מיידי
13:5222.10.12
לאחר סירובו של מזרחי טפחות להסדר החוב ביפנאוטו של גד זאבי, כעת מגיע תורם של בעלי האג"ח. ל"כלכליסט" נודע כי הגופים המוסדיים המחזיקים באג"ח פועלים על מנת שהנציגות שבה יושב עופר גזית תפעל, בשיתוף הנאמן הרמטיק, ינקטו בצעד תקיף כגון העמדת האג"ח לפירעון מיידי. על פי גורם המעורב המשא ומתן, מי שמוביל את הפעלת הלחץ הוא בית ההשקעות פסגות בראשותו של המנכ"ל חגי בדש. כבר היום או מחר צפויה הנאמן לכנס אסיפה דחופה של בעלי האג"ח, במסגרתה יישקלו מספר דרכי פעולה, בין היתר העמדת החוב לפרעון מיידי.
קראו עוד בכלכליסט:
- "זאבי יזרים כסף ליפנאוטו כדי לפרוע את התשלום הנוכחי"
- בלעדי ל"כלכליסט": גובש מתווה להסדר חוב בין יפנאוטו למחזיקי האג"ח
- בנק מזרחי מוציא את האוויר מההסדר ביפנאוטו
נציגות האג"ח וזאבי הגיעו למתווה להסדר חוב בחברה בסוף אוגוסט האחרון, כפי שנחשף ב"כלכליסט". לפי המתווה שפורסם, הציעה החברה לפרוס מחדש את תשלומי קרן האג"ח (בתוספת תשלום הקרן של פברואר, שטרם שולמה) בהיקף של כ-100 מיליון שקל, כך שייפרעו בעיכוב של שנתיים בין השנים 2014-2020. הריבית השנתית תעלה ל-8% צמוד למדד והחברה תפקיד בידי הנאמן כרית ביטחון של כמה מיליוני שקלים נוספים. המחזיקים יקבלו בנוסף מנגנון "אפסייד", לפיו יזכו לתוספת ריבית בהיקף של 1.5% במידה והחברה תעמוד ברווחיות גולמית מינימלית בין השנים 2014 ועד 2018.
תרומת הבעלים העיקרית להסדר הייתה אמורה להיות שיעבוד על קרקע בלוד (גוש 3978 חלקה 6) המיועדת לבניית בניין משרדים. על הקרקע רשומה כיום משכנתא לטובתו של בנק מזרחי. יפנאוטו התחייבה כי שווי הבטוחה לא יפחת מ-40 מיליון שקל. יפנאוטו רכב השלימה בתחילת אוגוסט מכירת שני נכסי נדל"ן בת"א, ביצחק שדה וברחוב המסגר, בהם משרדי החברה ואולם התצוגה הראשי שלה בתמורה כוללת של 35 מיליון שקל. שני הנכסים היו משועבדים למזרחי. התמורה מהעסקאות הלכה לטובת הקטנת חובותיה של יפנאוטו רכב מול בנק מזרחי, בתקווה כי הבנק יאפשר את שחרור הקרקע בלוד לטובת מחזיקי האג"ח. היום נבדתה התקווה הזו.
כחלק מההסדר היה אמור זאבי, בתפקידו כיו"ר החברה, לשוב ולקבל שכר בהיקף של 14 אלף דולר בחודש. הסכם הניהול הקודם של זאבי פקע בתחילת 2011, והוא לא הצליח עד כה לחדשו. ללא הסדר, נראה כי לזאבי אין אפשרות ממשית לחזור ולמשוך שכר.
